O afacere poate câștiga mai mulți clienți, poate raporta un profit și încă se confruntă cu o întrebare incomodă la ziua de plată: este destui bani disponibili în bancă? Această situaţie nu este neapărat o contradicţie contabilă. Profitul măsoară performanța financiară pe o perioadă, în timp ce fluxul de numerar urmărește intrarea și ieșirea din activitate a banilor. Momentul poate face cele două arata foarte diferit.
ă Business Development Bank of Canada explică faptul că profitul este venituri minus costuri, în timp ce fluxul de numerar se referă la circulația reală a banilor. O cifră de profit poate arăta că un model de afaceri câștigă mai mult decât costă în perioada de raportare. Acesta nu poate, pe cont propriu, să stabilească că fiecare proiect de lege poate fi plătit atunci când trebuie.
Metodele contabile ajută la explicarea decalajului. În conformitate cu contabilitatea de angajamente, veniturile și cheltuielile sunt înregistrate atunci când sunt obținute sau suportate, mai degrabă decât atunci când numerarul se schimbă. Australia business.gov.au contrastează acest lucru cu contabilitatea în numerar, care înregistrează veniturile și cheltuielile atunci când are loc plata. Distincția afectează modul în care un cititor interpretează cifrele unei companii.
Imaginați-vă o consultanță care completează un proiect în valoare de 20.000 EUR în luna martie, clientul urmând să plătească în luna mai. Să presupunem că în luna martie vor trebui plătite 12 000 EUR din costurile aferente și nu există alte cheltuieli sau impozite în acest exemplu simplificat. Pe bază de angajamente, proiectul poate genera un profit de 8 000 EUR, lăsând în același timp o ieșire în numerar de 12 000 EUR înainte ca clientul să plătească.
Exemplul nu arată un proiect eșuat. Aceasta arată o problemă de sincronizare care necesită finanțare. O afacere cu rezerve suficiente poate gestiona decalajul confortabil. Unul fără ele se poate lupta chiar dacă clientul plăteşte în cele din urmă în întregime. Înlocuirea euro cu lire sterline, dolari sau franci elveţieni nu schimbă aritmetica de bază.
Creşterea poate mări acest decalaj. Ordinele suplimentare pot necesita salarii, materiale sau stocuri înainte de sosirea plăților aferente clienților. În cazul în care fiecare nouă comandă adaugă o cerință de numerar în avans, creșterea vânzărilor poate crește suma de bani necesară pentru a funcționa. Prin urmare, o carte de ordine puternică răspunde la o întrebare diferită de un echilibru bancar sănătos.
Fluxul pozitiv de numerar poate fi, de asemenea, interpretat greșit. Primirea unui împrumut crește numerarul disponibil, dar împrumutul nu este venituri din vânzări sau dovezi că tranzacționarea este profitabilă. În mod similar, un proprietar care pune bani într-o companie poate îmbunătăți capacitatea sa imediată de a plăti facturile fără a îmbunătăți rentabilitatea produselor sale. Originea banilor care vin contează la fel de mult ca şi suma ei.
A declarația privind fluxul de numerar Înregistrează banii venind şi ieşind. O prognoză așteaptă încasările și plățile preconizate. Separarea acestor puncte de vedere ajută la distingerea a ceea ce s-a întâmplat deja de ceea ce presupune că se va întâmpla. O factură care urmează să fie plătită luna viitoare rămâne o prognoză până la sosirea plăţii.
Această diferenţă devine deosebit de utilă atunci când se compară o lună plină cu una liniştită. O chitanţă mare poate face ca poziţia în numerar de o lună să pară puternică chiar dacă se referă la munca terminată mai devreme. Luna următoare poate include plăți ale furnizorilor asociate cu aceeași muncă. Citirea fiecărei luni în izolare poate ascunde tranzacţia completă.
ă US Small Business Administration subliniază înregistrările financiare și previziunile privind fluxurile de numerar ca parte a gestionării finanțelor de afaceri. Pentru un proprietar, întrebarea valoroasă nu este doar cât de mult a fost vândut, ci şi când se aşteaptă încasări şi care sunt obligaţiile datorate mai întâi. Ipotezele despre calendarul de plată merită aceeaşi atenţie ca şi presupunerile despre vânzări.
Înțelegerea fluxului de numerar față de profit facilitează evaluarea performanței întreprinderilor. O companie durabilă are nevoie de venituri care să-şi justifice activitatea şi de suficienţi bani disponibili pentru a-şi îndeplini obligaţiile pe parcurs. Privind la ambele explica de ce profitabilitatea poate coexista cu presiunea financiară și de ce numerarul care ajunge într-un cont nu înseamnă neapărat că afacerea a câștigat un profit.